（原标题：监管零容忍 |年内50多家企业收立案书，近四成次日股价跌停，逾10名实控东谈主及高管被查）

本文开首：时期周报 作家：陈佳鑫

开首 | 时期投研

作家 | 陈佳鑫

裁剪 | 郑少娜

岁首于今（5月27日），A股已有57家上市公司或其关联方收到证监会的立案文书书，同比增长16.7%，被立案原因包括信披非法、内幕交往、未按期流露讲演等。

3月15日，证监会下发《对于加强上市公司监管的见地（试行）》，明确提议要坚抓全面从严监管，严厉打击财务作秀、侵占上市公司利益、非法减抓、“伪市值治理”等违警作歹动作。

因此，咱们对本年以来（驱散5月27日）上市公司或关联方被立案造访的公告进行盘货，通过对这些事件的梳理与分析，以了解上市公司在信息流露、公司贬责等方面存在的问题，以及监管机构在加强监管、打击违警非法动作方面的决心和步调。同期对于投资者来说，亦然一个了解市集动态、评估投资风险的遑急参考。

按被立案对象区分，超半数的被立案对象仍为上市公司本人，有39家；此外，有7家上市公司的实控东谈主被单稳定案；有5家上市公司的高管被单稳定案；另有3家上市公司和实控东谈主同期被立案。

从立案缘由来看，信披非法为第一大立案缘由，共35家上市公司或关联方因信披非法被立案。

举例，3月19日，中泰化学（ST中泰，002092.SZ）发布公告称，因涉嫌信披违警非法收到证监会的立案见告书，随后深交所的眷注函涌现，中泰化学存在控股鼓励非规划性占用资金、虚增收入等问题。

此外，有9家上市公司因未按期流露讲演被立案，其中7家于今仍未流露2023年年报，包括东旭光电（000413.SZ）与其兄弟企业东旭蓝天（000040.SZ），上述两家上市公司的控股鼓励齐为东旭集团有限公司，未流露年报事理齐为触及年度讲演中财务信息等干系遑急事项未能完成核实查证方法。

非法交往亦是重灾地之一。

据时期商学院统计，共有5家上市公司因关联方内幕交往收到立案文书书，有3家上市公司因关联方短线交往问题收到立案文书书。其中，涉嫌内幕交往的对象包括永悦科技（ST永悦，603879.SH）本色适度东谈主陈翔、惠博普（002554.SZ）董事李松柏、恒润股份（603985.SH）前董事长承立新等。

另有4家上市公司关联方因非法转让收立案文书书，其中海通证券（600837.SH）、中信证券（600030.SH）、中核钛白（002145.SZ）实控东谈主被立案齐与涉嫌违背轨则性功令转让中核钛白股票事件干系，上述三方归并日被证监会立案。

从企业本人看，收到立案文书书的上市公司中，多家规划景象欠安，存在退市风险。

据时期商学院统计，57家收到立案文书书的上市公司中，有21家属于相配处理或退市风险警示类企业（股票简称带ST或*ST），占比达36.8%，其中*ST越博（300742.SZ）、*ST三盛（300282.SZ）都已收到深交所下发的鉴识上市预预知告书。

功绩方面，剔除未流露2023年年报的7家上市公司，剩余50家收到立案见告书的上市公司中，有26家企业的2023年营收倒退，占比为52%；有30家企业的2023年归母净利润倒退，占比为60%，半数以上企业的2023年功绩表现欠安。

收到立案见告书的第二个交畴前，多家上市公司股价大幅着落。据时期商学院统计，除10家停牌的上市公司外，收到立案见告书的第二个交畴前，38家上市公司股价着落，占比高达82.6%，平均跌幅达5.8%，其中19家跌停，占比为50%。

可见，市集对上市公司被立案反应剧烈，严监管之风深切东谈主心。

（全文2137字）

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